L’Oracle de la Bourse

Warren Buffett est un investisseur américain née en 1930 à Omaha. Surnommé « l’oracle
d’Omaha », il fait partie du top 5 des hommes les plus riches du monde, avec environ 65 milliards de Dollars en poche (en 2008).

Après avoir commencé à gérer des portefeuilles boursiers avec son propre argent, celui de sa famille et de ses amis, il surperforme le marché à partir de 1969, avec des plus-values de 30% par an en moyenne. Dans le même temps, le marché ne plafonne qu’à 10%.

En 2014, les parts Classe A de Berkshire Hathaway, la société de Warren Buffett, ont atteint pour la première fois la somme de 200 000 dollars la part. 1 000 dollars investis en 1984 (l’année de ma naissance 😉 auraient aujourd’hui une valeur de 155 301 dollars.

La technique de Buffett est de concentrer ses investissements dans des entreprises sous-évaluées par le marché, mais avec de réels potentiels de croissance à long terme. L’idée est simple ; acheter à bas coût et garder longtemps (Buy and hold). Toute la difficulté bien sûr c’est d’identifier de telles entreprises.

Il a ainsi pu obtenu depuis les années 1960, un rendement annuel moyen de plus de 20 % par an, un record sur une aussi longue période !

Les 10 Codes de Warren Buffett

1. Ré-investissez vos profits au lieu de les dépenser

Quand vous commencez à vraiment gagner plus d’argent (avec un second job, ou avec les profits que génèrent vos investissements), il est très tentant de le dépenser.
Ne le faites pas ; ce serait une erreur. Bien au contraire, ré-investissez-le.

Buffett l’a fait depuis son plus jeune âge. Pendant ses études, il a acheté avec un ami un flipper, qu’il a placé chez un coiffeur. Avec l’argent qu’ils ont ainsi gagné, ils ont acheté d’autres machines. Résultat : ils en ont eu 8. Quand son ami a voulu s’arrêter, Buffett a réinvesti l’argent de la vente en actions.

A 26 ans, il avait déjà amassé 174 000 $, soit plus de 1,5 million d’euros d’aujourd’hui ! C’est tout le système des intérêts composés : même une petite somme de base peut se transformer en fortune, avec le temps.

2. Osez être différent

Ne prenez pas vos décisions par rapport à ce que font les autres, ou en pensent. Si vous faites comme tout le monde, vous finirez comme tout le monde. Ou au contraire, si vous voulez travailler toute votre vie pour toucher une petite retraite, alors ne changer rien, ne faites rien…

Suivre l’exemple des autres est la pire sentence pour celui qui veut réussir ! En 1956, quand Buffett a commencé à gérer son fameux portefeuille acheté avec les 100 000 $ qu’il avait péniblement rassemblé par les souscriptions de ses premiers clients, personne ne donnait cher de sa peau. Il travaillait à Omaha, pas à Wall Street, et il refusait de dévoiler à ses partenaires en quoi il investissait leur argent.

Tout le monde prédisait qu’il allait rater son coup, mais 14 ans plus tard, les 100 millions de dollars étaient atteints. A la place de faire comme tout le monde, il a recherché des investissements sous-évalués, et a ainsi chaque année fait mieux que tous les autres investisseurs. C’est ainsi qu’aujourd’hui la plupart bloquent leur argent sur un livret d’épargne, et s’appauvrissent ainsi chaque année.

3. Ne sucez pas votre pouce

Buffett explique que rester assis et ne rien faire, sans jamais prendre de décision sérieuse est comme « sucer son pouce ». Il faut s’informer, écouter une proposition et puis décider.

Ne pas décider et ne pas agir est pire que de prendre une mauvaise décision.

4. Négociez avant de commencer

Votre force de négociation est plus forte avant de démarrer un projet ou avant de commencer un travail. C’est à ce moment là que vous pourrez offrir quelque chose que l’autre partie désire. Vous devez donc négocier le plus haut salaire possible avant de signer le contrat, pas un an après.

Buffett a retenu cette leçon de son enfance. Son grand père l’avait engagé avec un ami pour nettoyer l’accès au magasin familial, après une tempête de neige. Les garçons avaient travaillé 5 heures pour dégager toute la neige, et étaient gelés. Son grand-père leur a alors donné moins de 90 centimes à partager. Buffett était horrifié d’avoir travaillé aussi fort pour rien. Négociez toujours les spécificités d’un accord à l’avance, même avec votre famille et vos amis.

5. Soyez attentif à chaque petite dépense

Buffett investit dans des sociétés où les dirigeants sont obsédés par la diminution des coûts, même les plus insignifiants. Le propriétaire d’une chaîne de magasins dans laquelle Buffett avait investi est allé vérifier lui-même si les rouleaux de papier toilette qu’on lui avait livrés avaient réellement 500 feuilles comme annoncé (elles ne les avaient pas).

Il admirait beaucoup un ami qui n’avait fait peindre que la façade côté rue de son immeuble. En la matière, chaque petite dépense inutile est autant d’argent qui ne peut pas fructifier grâce aux intérêts composés, et vous éloigne donc de la liberté financière.

6. N’ayez pas de dettes

Vivre de votre carte de crédit ou d’autres emprunts ne vous rendra jamais riche. Buffett n’a quasi jamais emprunté. Dépenser moins et investir sont le plus sûr chemin vers la richesse.

7. Soyez persistant

La ténacité et l’ingéniosité peuvent venir à bout de n’importe quel concurrent. En 1983, Buffett a racheté Nebraska Furniture Mart car il aimait la façon qu’avait le fondateur, Rose Blumkin, de gérer ses affaires.
Immigrée de Russie, elle a métamorphosé une boutique de prêt sur gages en la chaîne de meubles la plus importante de l’Amérique du Nord, simplement en vendant systématiquement moins cher que les concurrents, en contrôlant chaque dépense et en négociant sans pitié. Pour Buffett, Rose personnifie le courage et la détermination qui font les vrais gagnants.

8. Savoir quand s’arrêter

Quand il était encore adolescent, Buffett avait parié aux courses. Il avait perdu. Il essaya de se refaire en pariant encore une fois. A nouveau, il perdit. Il n’avait quasi plus rien. Il ne rejouera plus jamais. Sachez vous retirer à temps et gérer vos pertes. Ne Laissez pas l’angoisse prendre le dessus.

9. Bien évaluer les risques

Pour chaque décision que vous prenez, évaluez le mieux possible les différentes conséquences. Quel est le meilleur scénario et le pire scénario ?

Si les risques potentiels sont plus grands que les gains estimés, retirez-vous. Si par contre les gains potentiels peuvent être atteints sans grand risque, foncez !
Se poser la question « que se passera t-il ensuite ? » peut vous aider à prendre la bonne décision.

10. Sachez ce que le succès signifie réellement

Malgré sa richesse, Buffet ne mesure pas son succès en argent. En 2006, il a décidé de donner quasi toute sa fortune à une oeuvre de charité. Il ne veut pas construire des monuments à sa gloire.

« Je connais beaucoup de gens qui sont riches, et ils ont des ailes d’hôpital qui portent leur nom. Mais la vérité est que personne ne les aime. A mon âge, on mesure le succès par le nombre de personnes que vous voudriez qu’elles vous aiment, et qui vous aiment en effet. C’est le test ultime de la façon dont vous avez vécu votre vie »